2020-06-09

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月薪嬌妻要識的ETF冷知識 進一步分散風險!

作為月薪嬌妻,如果要運用ETF作為自己投資組合的一部分,面對著市場上眾多不同種類的ETF,一定會覺得非常混亂。事實上,現時ETF的發展已經非常發達。市場上有著不同概念的投資方法的ETF,幫助月薪嬌妻進一步分散風險(diversify)。

更多文章:月薪嬌妻如何選擇ETF?

首先,市場上有『槓桿』ETF,而是就是如果如果ETF所追蹤的指數升了1%,那麼理論上2倍槓桿的ETF就應該升2%。請留意,ETF的槓桿倍數有不同的選擇。有的是2倍槓,也有的是3倍槓的。

第二就是『反向』ETF。這種ETF的的表現是跟機追蹤的指數表現相反。例如,指數下跌1%,這種反向ETF就理論上會上升1%。這種ETF的作用可以為月薪嬌妻對沖組合的風險。如果月薪嬌妻希望可以減低自己投資組合的波動性,那麼就可以考慮運用這種反向ETF去減低整體組合的Portfolio Beta。

認識了以上兩種ETF之後,就要留意ETF不同的交易策略。例如,如果月薪嬌妻對某個市場(例如美國)有強烈的信念會有中長期升勢,那麼就可以選擇運用追蹤美國市場的槓桿ETF去獲得豐厚回報。不過如果你認為美國只是會溫和地緩緩上升,那麼你就可以使用沒有槓桿的ETF(正常普通的ETF)去投資這個市場。

更多文章:【月薪嬌妻系列】月薪嬌妻的《Rule#1》是甚麼?

另外,如果你認為某個市場將會下跌,當然第一個最簡單的選擇就是沽出該市場的資產(或ETF)。然而,未必每一個月薪嬌妻都會想進行這個沽出的行為,因為當你沽出之後,就要去找另一個地方去存放資金。而且,當中一買一賣的交易費用,可能會為你的組合帶來負面影響。所以會有不少專業的投資者,都會選擇運用一些對沖的方法去把自己資產價值下行的風險減低。買入反向ETF正是一個非常簡單方便的方法去應對。

更多文章:【月薪嬌妻系列】月薪嬌妻如何開始ETF的投資?

還有一點要留意,就是要小心分配『槓桿ETF』和『反向ETF』的投資注碼控制在一個安全的範圍內。因為如果你有投資了槓桿ETF,當市況並非跟從你的意願發展方向時,很可能會對你本身的組合帶來不表要的風險。所以每位月薪嬌妻都應該小心認識每個ETF的交易策略,才決定如何把它們放進自己的組合中。

【編按:以上內容為作者之個人意見及立場】

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