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Baby Kingdom - 親子王國香港討論區 › 首頁 › 家庭理財› 長線投資，買由基金經理操盤的股票基金好定係買2800好？ ...

家庭理財今日: 6|主題: 46946

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[金融投資] 長線投資，買由基金經理操盤的股票基金好定係買2800好？

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12 3 4 5...7

wallshar

男爵府

積分: 6766

畀面勳章

1^#

發表於 21-3-11 21:44 |只看該作者 |正序瀏覽 |打印

估計揀2800 的人會多過揀股票基金。
但我今次决定反其道而行，買入一隻傳统香港股票基金，考下自己揀基金的功力。基金是這個星期一早上落單買入的，當日恒指收巿28,671, 而這一隻基金的買入價係每單位160.49.
買入時要再額外付1 %認購費，基金每年收1.5 %管理費和15 %high water mark 的performance fee.
1,2 年後再review, 睇下佢收左咁多費用後會唔會真係跑贏大市。

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choyki

侯爵府

積分: 22241

137^#

發表於 3 天前 |只看該作者

本帖最後由 choyki 於 25-12-2 14:41 編輯

wallshar 發表於 21-3-14 17:11
本帖最後由 wallshar 於 21-3-14 17:13 編輯

呢隻股賣基金的持貨百份比係 0 至 100%，買得佢就係信佢個操盤手法可以做到賺時谷，蝕時縮，從而可以做到長遠可以跑贏恆指，所以我就唔會白己再睇住個基金價位出出入入，要判斷佢做得啱唔啱，就係定期 review, 睇吓佢嘅表現是否如我預期。

宏揚中國實力基金
成立日期：2010-09-20
最低投資額：50,000 元（最低增購額 1,000 元）
收費：認購費 5%（最高）、管理年費 1.75%、表現費 15%（以高水位計）

由行健資產管理包括公司行政總裁顏偉華和首席投資總監蔡雅頌負責主理
現金水平最多可達 100%
2011 年 9 月底，基金保持高水平的現金及固定收益工具，兩者共達 56.1%。

https://orientaldaily.on.cc/cnt/finance/20100927/00269_005.html
https://orientaldaily.on.cc/cnt/finance/20111122/00269_001.html
http://paper.wenweipo.com/2011/06/13/FI1106130025.htm

至少 70% 的非現金資產投資於在香港聯交所上市的股票，
0% 至 20% 的非現金資產直接或間接投資於在上海證券交易所及 / 或深圳證券交易所上市的股票。
最少 80% 的非現金資產投資於與中國有關的證券及其他投資。

2016 年 1 月正式在内地發售，由天弘基金代理。

截至 2025 年 3 月，成立以來累計收益率為 -11.58%。

https://baike.baidu.com/item/%E8%A1%8C%E5%81%A5%E5%AE%8F%E6%8F%9A%E4%B8%AD%E5%9C%8B%E5%9F%BA%E9%87%91/19705926
https://e.boc.cn/cmsimage/jnlc/616051/cpzlgy/jnlc_616051_cpzlgy_8428055_7650348.PDF
https://e.boc.cn/cmsimage/jnlc/616051/sm/jnlc_616051_sm_9362649_8595077.PDF
https://pdf.dfcfw.com/pdf/H2_AN201609200017673327_1.pdf
https://finance.mingpao.com/fin/daily/20151222/1463715705311

自 2010 年 9 月成立以來，截至 2015-11-30，行健宏揚中國基金累計回報為 29.58%。
行健宏揚中國基金在內地大幅降低了投資者門檻，普通基民 10 元就可以參與。
https://www.hkcd.com.hk/content/2016-01/14/content_980777.html

由「冠軍基金經理」蔡雅頌所帶領的行健資產管理有限公司宣布，三位創辦人計劃於 2025 年底前從資產管理行業退休，將會重組行健集團，第一步是退還所有客戶的資本並退出資產管理業務。

行健投資管理團隊由首席投資總監蔡雅頌帶領，負責基金整體的投資管理工作。在成立行健資產管理前，蔡雅頌是惠理集團的執行董事兼高級基金經理，擁有超過 28 年投資管理經驗。

行政總裁顏偉華在 2009 年出任行健資產管理行政總裁前，是惠理集團的行政總裁及執行董事，擁有超過 28 年基金管理行業經驗。

https://www.hk01.com/article/1073301

經理人自願退任
https://www.manulifeim.com.hk/content/dam/wam/hk/en/funds/announcement/20241105-zeal-voyage-china-fund-notice-to-unitholders-november-2024.pdf

C 基金李浩德
市旺時進取，市差時保守
https://www.hk01.com/article/592664

C 基金與宏揚中國實力基金的相似處：

基金經理均來自惠理集團
均可持 100% 現金（但實際上持現金比重最多時是持多少現金？）
均收 15% 表現費
成立初期表現均吸引人們關注（不知與基金規模大小是否有關？）
C 基金基金經理李浩德 2024-10-31 辭任，宏揚中國實力基金基金經理 2024 年 11 月決定退休。

我做月供股票系統。講笑。不是。
我做證券，認識做月供股票系統的人。也是講笑。不是。

向證券公司推銷月供股票系統不容易，需找多些水魚月供股票。

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pan

珍珠宮

積分: 30772

136^#

發表於 25-10-17 11:48 |只看該作者

mkid 發表於 25-10-17 08:35
唔會相信基金經理

同意

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mkid

大宅

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135^#

發表於 25-10-17 08:35 |只看該作者

唔會相信基金經理

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pan

珍珠宮

積分: 30772

134^#

發表於 25-10-8 03:53 |只看該作者

大力大力發表於 25-10-7 23:18
By : coupon_prince

AGENT SELL 客都係甘、萬變不離其宗～

同意

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大力大力

象牙宮

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2025勳章 2025勳章蛇年勳章醒目開學勳章大廚勳章

133^#

發表於 25-10-7 23:18 |只看該作者

回覆樓主:

By : coupon_prince

AGENT SELL 客都係甘、萬變不離其宗～

又係一大堆、咩十年後結婚生仔、要使好多錢咩咩剩, 現在供多D、第日就好啦～

一邊恐嚇你, 唔供會點點點慘、 [加一大堆舊報紙, 唔供點慘點慘]

另一邊引你, 供咗就一定點點點好, 生活好美滿、 [有圖：一般係恆生指數, 總之係一路升升升]～

然後又話有邊個客做咗, 依加發到唔識著襪......

來來去去都係果幾招、點解佢地sell 二十多歲, 岩岩出來做野嘅人?

十幾歲, 肯定冇錢, 一定係叫家長出, 一定冇可能、三十歲後, 奸姣野見得多, 冇咁易被扼～

我估係, 二十幾歲岩岩出來做, 奸姣野見得少, 又有雄心壯志, 所以當有人講到似層層話會幫佢發達好易上當～

佢地當然有incentive叫你第一年供多D, 越多越好, 因為你第一年嘅供款係佢地嘅commission (通常長plan commission多過短plan., 所以有bro係其他thread講過要試sales可以問佢地短plan).
你之後加幾多都唔關佢地事 . 供多D唔係問題, 最可怕係到你想供少D嘅時候就好可能有問題!!
唔係個個plan都畀你改少D.~

大力理財篇之子女理財！

http://www.baby-kingdom.com/forum.php?mod=viewthread&tid=3868590&extra=page%3D1
買基金真係好傷
http://www.baby-kingdom.com/forum.php?mod=viewthread&tid=3294843&extra=page%3D1

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choyki

侯爵府

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132^#

發表於 25-10-6 11:40 |只看該作者

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pan

珍珠宮

積分: 30772

131^#

發表於 25-10-4 11:30 |只看該作者

大力大力發表於 25-10-4 06:52
By : coupon_prince

AGENT SELL 客都係甘、萬變不離其宗～

同意

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大力大力

象牙宮

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發表於 25-10-4 06:52 |只看該作者

回覆樓主:

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choyki

侯爵府

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129^#

發表於 25-10-3 16:39 |只看該作者

本帖最後由 choyki 於 25-10-3 16:39 編輯

如果你隻基金表現差，基本上可以話跟你一世，你去到邊度，除非你呃人唔同人講，如果唔係人哋會睇返你過去嘅基金表現，就知你有冇料了。
https://www.hkmoneyclub.com/2022/05/26/%E6%95%99%E4%BD%A0%E5%9F%BA%E9%87%91%E7%B6%93%E7%90%86%E6%A2%9D%E8%B7%AF%E9%BB%9E%E8%A1%8C%EF%BC%8C%E7%99%BE%E8%90%AC%E5%A4%A7%E9%81%93%EF%BC%8C%E9%A9%9A%E4%B8%8D%E9%A9%9A%E5%96%9C%EF%BC%8C%E6%84%8F/

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MinniMary

洋房

積分: 54

128^#

發表於 25-8-4 18:18 |只看該作者

2800 是 ETF，費用低很多，當然是 2800

詳細可以看這裡:

港股ETF

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choyki

侯爵府

積分: 22241

127^#

發表於 25-8-4 16:50 |只看該作者

本帖最後由 choyki 於 25-8-4 16:52 編輯

https://www.fsmone.com.hk/article/article-details/333900

中銀保誠中國價值基金（港元）在 2021 年和 2023 年市場下跌期間，為同儕基金中唯一錄得正回報的基金。

投資中特股是此基金在跌市中仍能錄得升幅的關鍵，充分反映基金團隊選股的絕對實力。

此基金着重價值的特性，有效地使其在近年市場波動中展現出卓越的抗跌力。

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choyki

侯爵府

積分: 22241

126^#

發表於 25-3-12 16:39 |只看該作者

本帖最後由 choyki 於 25-3-12 17:01 編輯

wallshar 發表於 21-3-11 21:44
估計揀2800 的人會多過揀股票基金。
但我今次决定反其道而行，買入一隻傳统香港股票基金，考下自己揀基金的功力。基金是這個星期一早上落單買入的，當日恒指收巿28,671, 而這一隻基金的買入價係每單位160.49.
買入時要再額外付1 %認購費，基金每年收1.5 %管理費和15 %high water mark 的performance fee.
1,2 年後再review, 睇下佢收左咁多費用後會唔會真係跑贏大市。

（）內為股息

2021-03-09
恒指　28,773.23
2800　28.96
C 基金　160.4914

2022-03-09
恒指　20,627.71　　一年 -28.31%
2800　20.78（0.67）一年 -25.93%
C 基金　113.3204　　一年 -29.39%

2023-03-09
恒指　19,925.74　　兩年 -30.75%　一年 -3.40%
2800　20.16（0.64）兩年 -25.86%　一年 +0.10%
C 基金　76.4622　　兩年 -52.36%　一年 -32.53%

2024-03-11
恒指　16,587.57　　三年 -42.35%　一年 -16.75%
2800　16.79（0.65）三年 -35.26%　一年 -13.49%
C 基金　62.3359　　三年 -61.16%　一年 -18.47%

2025-03-10
恒指　23,783.49　　四年 -17.34%　一年 +43.38%
2800　23.84（0.77）四年 -8.25%　一年 +46.58%
C 基金　92.1435　　四年 -42.59%　一年 +47.82%

C 基金在 MorningStar 的 Category 為 中國股票
https://www.morningstar.hk/hk/report/fund/performance.aspx?t=0P0001GYHE&fundservcode=&lang=zh-HK
係中國股票，唔係香港股票喎，你係咪買錯咗呀？

2021-03-09 恒指收市係 28,773.23，唔係 28,671 喎，28,671 係當日高（29,047.13）低（28,326.13）之間的其中一個價呀！
https://www.etnet.com.hk/www/tc/stocks/indexes_chart_interactive.php?subtype=HSI

MorningStar 有 81 隻香港股票基金
https://www.morningstar.hk/hk/screener/fund.aspx#?filtersSelectedValue=%7B%22categoryId%22:%7B%22id%22:%22EUCA000519%22%7D%7D&sortField=gbrReturnM36&sortOrder=desc

MorningStar 有 286 隻中國股票基金
https://www.morningstar.hk/hk/screener/fund.aspx#?filtersSelectedValue=%7B%22categoryId%22:%7B%22id%22:%22EUCA000504%22%7D%7D&sortField=gbrReturnM36&sortOrder=desc
一年回報排 13/286　+50.12%
三年回報排 218/286　−6.09%
五年回報排 176/286　−2.93%

2021-03-09 是星期二，2021-03-08 早上落單買，用 2021-03-09 的價？
我買買金，如果 2021-03-08 截數前（截數時間在下午）落單買，是用 2021-03-08 的價的。

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choyki

侯爵府

積分: 22241

125^#

發表於 25-3-8 13:05 |只看該作者

本帖最後由 choyki 於 25-3-11 14:41 編輯

現時才知，原來鵬格斯換了股東，
C 基金換了基金經理
C 基金由注重短線改為注重長線
C 基金表現轉好（以下影片說的，未查證）

https://youtu.be/0UVfhOQBz7c
https://www.pickerscapital.com/%e4%b8%ad%e5%8e%9f%e9%87%91%e8%9e%8d%e9%9b%86%e5%9c%98%e5%85%a8%e8%b3%87%e6%94%b6%e8%b3%bc%e6%9c%ac%e5%9c%b0%e8%b3%87%e7%94%a2%e7%ae%a1%e7%90%86%e5%85%ac%e5%8f%b8%e9%b5%ac%e6%a0%bc%e6%96%af%e8%b3%87/

https://www.pickerscapital.com/wp-content//uploads/2024/11/Notice-2024-Chinese.pdf
C 基金 - 中國股票
C 基金 - 動態收益
從 2024-10-31 起，李浩德先生已辭任子基金經理人董事一職。此後劉曉儀女士將成為經理人的唯一董事。

自 2024-12-05 起，經理人成為中原金融集團有限公司的全資附屬公司。
從 2024-12-18 起，劉曉儀小姐已辭任子基金經理人董事一職。梁鈞宇生先已同日起委任為經理人的唯一董事。
從 2024-12-19 起，盧晧信先生委任為經理人的董事。

經理人 = 鵬格斯

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choyki

侯爵府

積分: 22241

124^#

發表於 24-10-8 15:07 |只看該作者

本帖最後由 choyki 於 24-10-8 15:08 編輯

C 基金 2019-01-02 推出
當天，2800 收市價 $25.25，C 基金 $100.00
至今，2800 派了 11 次息，共 $3.79
2024-10-04，2800 收市價 $23.46，C 基金 $88.8174

$23.46 + $3.79 - $25.25 = $2.00　　$2.00 / $25.25 = 7.92%
$88.8174 - $100.00 = -$11.1826　　-$11.1826 / $100.00 = -11.18%

2800 勝過 C 基金

若 2021-03-09 買入
當天，2800 收市價 $28.96，C 基金 $160.4914
至今，2800 派了 7 次息，共 $2.11
2024-10-04，2800 收市價 $23.46，C 基金 $88.8174

$23.46 + $2.11 - $28.96 = -$3.39　　-$3.39 / $28.96 = -11.71%
$88.8174 - $160.4914 = -$71.6740　　-$71.6740 / $160.4914 = -44.66%

2800 勝過 C 基金

若由 2021-03-09 起，每月 9 日（假期則順延至下一交易日）月供同等金額於 C 基金
截至 2024-10-04，回報為 1.38%
勝過於 2021-03-09 一筆過買 2800 的 -11.71%，更勝過一筆過買 C 基金的 -44.66%

2023-12-29，2800 收市價 $17.19，C 基金 $64.1589
至今，2800 派了 1 次息，$0.15
2024-10-04，2800 收市價 $23.46，C 基金 $88.8174

$23.46 + $0.15 - $17.19 = $6.42　　$6.42 / $17.19 = 37.35%
$88.8174 - $64.1589 = $24.6585　　$24.6585 / $64.1589 = 38.43%

C 基金勝過 2800

https://docs.google.com/spreadsheets/d/1-HVNNrFhQeEN6y-u8bL6wsqencrEprwx4uV0yFodGSQ/edit?gid=1373790872#gid=1373790872

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大力大力

象牙宮

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2025勳章 2025勳章蛇年勳章醒目開學勳章大廚勳章

123^#

發表於 24-3-17 09:26 |只看該作者

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買基金真係好傷 http://www.baby-kingdom.com/forum.php?mod=viewthread&tid=3294843

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choyki

侯爵府

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122^#

發表於 24-3-16 11:36 |只看該作者

本帖最後由 choyki 於 24-3-16 11:40 編輯

對沖基金十賭九輸
https://www1.hkej.com/dailynews/investment/article/3707235/

因為
1. 現時的對沖基金已非最初的對沖基金

對沖基金的「初心」真的是「對沖」，追求絕對回報，即升市時不用賺盡，重點是跌市時也能獲利。

時移世易，現今不少對沖基金已偏離「初心」，根本不「對沖」。

2. 對沖基金收費貴

對沖基金收費普遍接近「2/20」，意指每年 2% 管理費外，還收取 20% 的表現費。相比之下，傳統基金一般只收管理費。

若以「收費前回報」來看，不少對沖基金仍能跑贏大市，可見並非對沖基金經理太廢，只是不值如此收費。

3. 不學無術者進場濫竽充數混飯吃

對沖基金行業過往太好賺，吸引許多不學無術的後來者進場濫竽充數混飯吃，也拖低了整體回報。

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choyki

侯爵府

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121^#

發表於 24-3-12 13:32 |只看該作者

本帖最後由 choyki 於 24-3-13 12:15 編輯

https://docs.google.com/spreadsheets/d/1-HVNNrFhQeEN6y-u8bL6wsqencrEprwx4uV0yFodGSQ/edit#gid=1373790872

C 基金最近年半以來不斷淨贖回——看 AJ 欄。

C 基金是隻半對沖基金——看 AP、AQ 欄。
收 1.5% 管理費，買 ETF，即是說：預計自己選股，表現將會較 ETF 差多過 1.5%！
證監不將其歸類為「對沖基金」？

李浩德想要操作對沖基金，因此惠理不適合他？

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choyki

侯爵府

積分: 22241

120^#

發表於 24-3-12 13:32 |只看該作者

本帖最後由 choyki 於 24-10-8 14:20 編輯

https://fortuneinsight.com/web/feature/5366676

2023-07-09
2023-07-07 恒指收 18,365 點，哭股喪之聲已絕於耳，事關好多散戶、大戶已輸到唔想講。
不過最慘嘅係輸緊錢都唔敢講，怕無面呢！

有散戶投資者，兩三年前，買咗由中原地產老闆施永青做「顧問委員會」的鵬格斯資產管理旗下的 C 基金，咁呢啲小散戶當然係信「施」而落叠 C 基金，名人效應耶。

施老闆仲話，基金吸引之處是入場門檻低至 100 蚊，而且基金可以 100% 揸 cash 好有彈性，並以中國大陸股票為焦點，結果就是 A 類港元（累算）過去三年跌 47.61%，推出至今則輸三成。

負責 C 基金嘅兩名基金經理包括李浩德，均來自 Value Partners，多少有股壇金手指謝清海之真傳，即係個基金負回報都冇傷肝，最緊要係睇實自己嗰份。